“走出去”视角马来西亚石化行业概况半岛体育- 半岛体育官方网站- APP下载

2025-08-10

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  马来西亚经济复苏表现良好,经济增长保持韧性。2023年,马来西亚国民生产总值(GDP)为4155.70亿美元,人均GDP约1.26万美元,为中高收入国家。2024和2025年,马来西亚GDP增长率预计为4.4%,通胀率预计为2.5%。2023年,印尼外汇、黄金等国际储备为1135亿美元,外债总额约为2642.90亿美元,占GDP总额65.6%,劳动人口失业率为3.6%。中信保对马来西亚的国家风险评级为中等偏低。标普、穆迪和惠誉对马来西亚主权信用评级均为稳定和投资级别。

  马来西亚地处东南亚,由马来半岛南部的马来亚(简称西马)和位于加里曼丹岛北部的沙捞越、沙巴(简称东马)组成。西马北与泰国接壤,南与新加坡隔柔佛海峡相望,东临中国南海,西濒马六甲海峡;东马与印尼、菲律宾、文莱相邻。西马经济和人口规模较大,基础设施完善,物流成本低。较大的市场规模吸引了大量投资和人才。东马石油、天然气、矿产等自然资源丰富,但基础设施尚不完善,交通物流成本较高。同时,东马的砂拉越和沙巴在税收等方面保留一定的自治权。

  马来西亚对外开放程度较高,营商环境友好。马来西亚实行单一税制,外资企业缴纳税款主要包括企业所得税和石油所得税等直接税和关税、进出口税、销售与服务税和印花税等间接税。马来西亚大力吸引外资,鼓励外资进入制造业和高新技术领域。马来西亚政府提供不同类型的税收优惠,包括新兴工业地位(PS)、投资税务留抵(ITA)和再投资补贴(RA)等政策支持。马来西亚也为石油化工行业外商投资提供多种税收优惠以满足投资者需求。马来西亚政府鼓励石化行业发展,投资石油和天然气上业或参与石油服务的外国投资者需要与马来西亚当地企业合作,投资制造业则可以持有100%的股权。IMD世界竞争力年鉴(WCY)的评估显示,2022年到2023年,马来西亚竞争力排名从第32位上升到第27位,在东南亚地区仅次于新加坡。

  优越的地理位置、稳固的经济基础和广泛的贸易联系使马来西亚成为外国投资者理想的选择。2023年,马来西亚国内外获批投资总额约720亿美元,创造历史新高,其中外商投资占57.2%,同比增长15.3%。马来西亚外商投资主要集中在二、三产业,制造业领域的投资主要集中在电子电器、金属、化工、橡胶和食品加工等行业。马来西亚的外国投资主要来自中国、美国和荷兰等国,外国投资在拉动马来西亚的经济增长,创造就业机会,促进技术转移和知识共享,提升当地产业竞争力和创新能力方面发挥重要作用。随着监管框架和投资法律不断完善,马来西亚营商环境逐步成熟,外商投资发展前景稳定。

  石化产业是马来西亚经济的重要支柱之一。马来西亚石化协会(MPA)预计,尽管存在诸多外部经济不确定性,2022年到2028年,马来西亚石化行业年均复合增长率将达到5%-6%,高于该国GDP增速。过去十年,马来西亚一直是初级石化产品及衍生品的净出口国。马来西亚的石化生产主要受到烯烃、聚合物和芳香烃的强劲基础的推动。2022年,马来西亚烯烃、芳烃和甲醇等初级石化产品的净当量贸易净盈余约为76万吨。甲醇也是马来西亚出口的重要产品。马来西亚占全球化学衍生产品出口总额的1.1%,其全球份额具有进一步发展和扩大的强大潜力。一些全球主要石化化工跨国企业已在马来西亚投资。马来西亚的石化化工行业主要的外国投资来源国包括美国、日本、德国和韩国等。

  马来西亚政府重视石化行业发展。2023年8月,马来西亚投资、贸易和工业部(MITI)发布《2030年化学工业路线)》,旨在进一步推动化学工业的专业化和精细化,并将化工行业对整体经济的总增加值(GVA)从目前的3.4%提高到2030年的4.5%以上。《路线图》列明的优先领域包括基础化学品和中间体、塑料和聚合物等。2022年,马来西亚批准化工项目53个,投资约12.27亿美元,其中国内投资占22.2%,外商投资则占77.8%。马来西亚国家石油公司位于边佳兰的RAPID综合体的投产预计进一步促进生产和贸易。近年来,马来西亚石化企业积极转向更为复杂和专业的下游化学品生产。

  马来西亚拥有数百个工业园区,为外国投资者提供友好的营商环境。马来西亚工业园区为投资者提供良好的基础设施和便利设施,如便捷的交通、充足的电力和供水、宽带网络、天然气管道等运输网络、物流和仓储设施、工厂安全等服务。这些设施和服务降低了投资者的投资和运营成本,也简化了在马来西亚投资项目的流程。政府还推出了一系列优惠政策,以吸引国内外企业进驻,并投资于园区内的重点发展产业,进而形成强大的产业集群效应。西马的登嘉楼州、柔佛州、彭亨州,以及东马的砂拉越州和沙巴州都有基础设施完备的石化产业园区。

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